Существуют
два метода максимизации прибыли.
1.
метод совокупных показателей. Совокупная
прибыль фирмы представляет собой разницу
между совокупным доходом (выручкой) и
совокупными издержками ТП
= TR- ТС.
Прибыль
будет максимальной, когда разность
между совокупной выручкой и совокупными
издержками достигает наибольшей
величины. Графически это проиллюстрировано
на рис. 1, где интервал АВ — наибольшее
вертикальное расхождение между кривыми
TR и ТС — означает величину прибыли.
2.
метод средних и предельных показателей. Чтобы
определить максимальную прибыль фирмы,
необходимо найти величину средней
прибыли, получаемой на единицу продукции:
АП
= AR – AC.
В условиях совершенной конкуренции
средняя прибыль равна разности между
ценой и средними издержками: АП
= Р – АС.
В таком случае совокупная прибыль
определяется умножением средней прибыли
на количество выпущенной продукции:
ТП
= АП*Q.
На
рис. 2 изображены кривые предельных
издержек (характеризуют предложение
фирмы), средних общих издержек и средних
переменных издержек. Точка пересечения
этой горизонтальной линии с кривой
предельных издержек — это точка
равновесия фирмы (Е), а соответствующий
этой точке выпуск продукции QE максимизирует
прибыль. Точка равновесия Е на рис. 2
расположена по вертикали выше кривой
средних издержек, что означает, что AR,
или Р, выше средних издержек. Следовательно,
вертикальный отрезок ЕК между кривой
АТС и точкой равновесия и будет
соответствовать величине средней
прибыли. Величина совокупной прибыли
— это площадь прямоугольника PEKN.
25. Альтернативные теории фирмы
Традиционная
теория фирмы : максимизация прибыли
Для
совершенно конкурентной фирмы реализация
принципа максимизации прибыли связана
с выбором объема предложения. Выбор
должен быть таким, чтобы предельные
издержки равнялись равновесной цене
(MC=Pp). При этом равновесная цена равняется
постоянной const.
Для
совершенно конкурентной фирмы, если
цена const, то тогда эта цена будет равна
предельному доходу P = MR.
Говоря
об условиях
максимизации
прибыли необходимо иметь ввиду:
1.
Прибыль максимизируется при объеме
выпуска, для которого средние издержки
не являются минимальными.
2.
Максимизация прибыли не означает
получения максимальной прибыли на
единицу продукции.
3.
Показатели уровня прибыли и издержек
на единицу продукции не являются
критерием получения максимальной
прибыли.
4.
Критерием максимизации прибыли является
точка пересечения линии цены с восходящим
участком кривой предельных издержек,
в то время как пересечение рыночной
цены с нисходящим участком предельных
издержек показывает объем выпуска с
наибольшими убытками.
Если
уровень равновесной цены снижается до
уровня минимальных средних издержек,
в этом случае фирма будет оптимизировать
свой выпуск руководствуясь принципом,
что равновесная цена равна предельным
издержкам.
В
этом случае фирма обеспечивает
безубыточность, получая только нормальную
прибыль, экономическая прибыль
отсутствует. Не получая экономической
прибыли фирма не прекратит производство,
так как получает нормальную прибыль,
которая включается в структуру
экономических издержек.
Если
цена опустится ниже средних минимальных
издержек, то фирма будет нести убытки,
однако фирма имеет возможность
минимизировать убытки до уровня
минимальных значений средних переменных
издержек.
При
падении цены ниже точки AVCmin, фирме
немедленно надо прекратить производство
и закрыться.
Положение
долгосрочного равновесия совершенно
конкурентные фирмы означают, что фирма
производит продукцию с минимальными
долгосрочными средними издержками, не
получая экономической прибыли.
Отсутствие
экономической прибыли сделает отрасль
не привлекательной для инвестиций и
при том в эту отрасль приток фирм
прекратится.
Причины
отклонения
от долгосрочного равновесия:
1.
Всегда существуют отраслевые барьеры,
и вопрос лишь в том, насколько они высоки.
2.
Учитывая трудности перелива капитала
указанный механизм лучше работает на
расширение, чем на сжатие (безвозвратные
издержки препятствуют выходу из отрасли).
Фирмы
могут входить на отраслевой рынок,
рассчитывая на получение экономической
прибыли.
Менеджериальная
теория фирмы: максимизация дохода от
продаж
Эта
концепция используется из предпосылок,
что оперативное управление осуществляется
не собственниками, а профессиональными
менеджерами. Цель менеджера состоит в
максимизации объема продаж и поступающего
в результате дохода. Управляющие как
правило стремятся сохранить и упрочить
своё положение на фирме. Одним из методов
укрепления этого положения является
максимизация совокупного объема продаж.
На основе этого собственники делают
вывод о качестве работы управленца.
Объем производства при максимизации
совокупной выручки всегда будет больше
чем при максимизации прибыли. В случае
максимизации выручки, фирма будет
перепроизводить товар. А ограничением
перепроизводства товаров служат спрос
и дефицит спроса.Снижение продаж ведет
к ряду отрицательных для управляющих
и для фирмы моментов, что затрудняет
переход фирмы от максимизации продаж
к другим возможным целям. Отрицательные
черты снижения объема производства
ограничивающими подобного варианта
поведения менеджера:
1.
Возникает эффект снежного кома. Сокращение
объема продаж снижает популярность
фирмы у потребителя.
2.
Изменяется отношение фирмы с банками
и рынком капитала.
3.
Потеря своей монопольной властью ведет
к уменьшению объема инвестирования
(курс акций падает и другие показатели
деятельности фирмы).
Если
фирма перепроизводит товары, то остановить
её могут только чрезвычайные обстоятельства.
Величина
прибыли влияет на положение менеджера
косвенным образом. Прямое влияние на
положение менеджера показывает
административные расходы поскольку из
них оплачивается:
1.
Служебные машины.
2.
Оборудование и помещение управляющих.
3.
Престиж работы.
Для
менеджера величина прибыли и
административных расходов в одинаковой
степени являются экономическими благами.
Менеджеры максимизирующие полезность
от собственного положения всегда будут
больше тратить на административные
нужды, а величина прибыли будет меньше.
Совпадение интересов максимизации
полезности и максимизации прибыли
возможна, когда управляющие являются
и собственниками фирмы.
Теория
максимизации роста фирмы.
Прибыль
корпорации делится на 2 части. Дивиденды
и фонд развития производства. Менеджеры
придерживаются принципа сбалансированного
роста в каждом конкретном случае.
Рост
фирмы может происходить за счет следующих
факторов:
1.
Внутренних источников.
2.
Горизонтального слияния и поглощения.
Это комбинация похожих кампаний, которые
приносят экономию на масштабе и синергие.
3.
Вертикальное слияние и поглощение. Это
комбинация кампаний из разных уровней
технологических переделов нацеленной
на повышение эффективности трансакций.
4.
Конгломерат. Объединение технологически
не связанных производств. Конгломераты
как правило, образуются путем
диверсификации: рассредоточить риск,
освоить новые рынки, занять даже самые
малые ниши на рынке и максимально
эффективно использовать достижения
НТП в разных отраслях.
Основная
причина сделок -это конкуренция, которая
вынуждает искать инвестиционные
возможности и эффективно использовать
все ресурсы, снижать издержки и искать
стратегии противодействия конкурентов.
Поведенческая
теория фирмы: множественности цели.
Поведение
теории фирмы исходит из неприемлемости
предпосылок о рациональности и
максимизации в отношении анализа
деятельности фирм. Данная теория считает
неизбежность конфликта между интересами
и целями разных уровней организаций,
что делает недостижимым рациональное
поведение. Деятельность фирмы всегда
направлено на решение задач разрешения
разногласий интересов на фирме и это
деятельность принимает форму цели
удовлетворенности. Отличительная
особенность поведенческой теории
-гасить конфликт.
Отличительные
особенности:
1.
Отрицает принцип рационализма в поведении
и совпадении частных и групповых
интересов.
2.
Рассматривает изменение размеров фирмы
вне связи с эффективностью распределения
ресурсов.
3.
Фирма рассматривается не в качестве
пассивного агента рынка, а активного
субъекта экономики способного изменять
саму рыночную организацию.
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]
- #
- #
- #
- #
- #
- #
- #
- #
- #
- #
- #
Short answer:
Shift the profit line parallel downward until it only touches the loss function in only one point. That’s the point where the maximum gap occurs.
Reason:
The maximum occurs where Marginal Cost=Marginal Revenue.
You can see this from basic profit maximization:
$max Profit = max (Revenue – Cost) $
We solve by taking first derivatives, call them $D$, and setting to zero.
Hence $D Revenue – D Cost =0$. Note that what we mean by Marginal Revenue and Marginal Costs are just first derivatives of Revenue and Cost, respectively.
So clearly Marginal Cost = Marginal Revenue.
Graphically this means the slope of the cost function equals the slope of the revenue function at the maximum profit point. This is because the first derivative gives the slope of a function.
So shift the revenue function parallel downward toward costs until it only touches on one point. They have the same slopes at that point. This is because a) revenues here are linear (a straight line) and have the same slope everywhere and b) a straight line that touches a function in one point only (called a tangent) has the same slope as the function at that point.
So that tangent point is your profit maximization point.
Similarly, if you shift revenue upward to the other tangent point with costs, you will find the maximum loss point.
Даны функция спроса на продукцию монополиста
Q = 26 – 0,5 × P
и функция общих затрат
ТС = 120 – 8 × Q + Q2.
Найти максимальную прибыль и соответствующую цену.
Решение:
Запишем обратную функцию спроса:
P = 52 – 2 × Q.
Общий доход найдём по формуле:
TR = Р × Q = (52 – 2 × Q) × Q = 52 × Q – 2 × Q2.
Найдём предельный доход как производную от функции общего дохода:
MR = TR’ = (52 × Q – 2 × Q2)’ = 52 – 4 × Q.
Определим функцию предельных затрат, взяв производную от функции общих затрат:
MC = TC’ = (120 – 8 × Q + Q2)’ = – 8 + 2 × Q.
Условие максимизации прибыли на рынке несовершенной конкуренции имеет вид:
MC = MR
– 8 + 2 × Q = 52 – 4 × Q
Q = 10 – оптимальный объём производства, при котором прибыль максимальна.
Цена на продукцию монополии будет соответственно равна
P = 52 – 2 × 10 = 32.
Прибыль вычислим по формуле:
П = TR – TC = P × Q – 120 + 8 × Q – Q2 = 32 × 10 – 120 + 8 × 10 – 102 = 180.
Учимся определять точку безубыточности
Точка безубыточности определяет порог прибыльности от реализации товара и означает уровень цены, объема продаж и себестоимости продукта, при которых все издержки компании будут равны выручке от реализации (т.е. прибыль = 0).
- Аналитика бизнеса
- Методы анализа данных Анализ данных
- Учимся определять точку безубыточности
Оглавление
Точка безубыточности определяет порог прибыльности от реализации товара и означает уровень цены, объема продаж и себестоимости продукта, при которых все издержки компании будут равны выручке от реализации (т.е. прибыль = 0). Точка безубыточности предприятия является контрольной точкой для разработки стратегии ценообразования, установления цены на товар, значений максимальных скидок и проведения ценовой дискриминации. Понятие точки безубыточности производства широко используется для защиты инвестиционных проектов, утверждения бизнес плана компании. По факту точка безубыточности показывает, каким должен быть объем продаж компании при прогнозируемом уровне затрат для получение нулевой прибыли от проекта.
При расчете точки безубыточности вы должны определить ее значение в денежном выражении (объем продаж или выручка) и в натуральном выражении (в единицах продукции). Иногда рассчитывают необходимый уровень маржинальной прибыли в точке безубыточности, который означает рентабельность продаж при текущих переменных затратах на производство.
В данной статье мы рассмотрим подробно понятие «точки безубыточности производства», покажем как найти и определить точку безубыточности предприятия на простом примере, а также раскроем особенности расчета точки безубыточности для непроизводственных видов деятельности: торговли и сферы услуг.
Как рассчитать точку безубыточности
Универсальная формула для расчета точки безубыточности выглядит следующим образом: P*X = FC+VC(X) и означает равенство выручки от реализации фактическим затратам компании. Описание основных показателей для расчета точки безубыточности:
|
Показатель в формуле
|
Описание
|
|---|---|
|
P |
фактическая цена продажи товара покупателю, может быть средней ценой продажи продукта (в случае, когда рассчитывается точка безубыточности для группы товаров) |
|
X |
количество единиц продукции, которое необходимо произвести для достижения порога безубыточности продаж; другими словами это объем производства в натуральном выражении (в штуках, литрах, килограммах и т.п.) |
|
FC |
постоянные затраты — затраты, которые несет компания вне зависимости от того, какой объем товара она производит, такие затраты не изменяются при изменении объема производства; это все затраты, которые в любом случае будет нести компания (даже при нулевом объеме продаж); к ним относятся затраты на персонал (окладная часть), аренда помещений и любые организационные расходы компании; планируемый рекламный бюджет на развитие проекта, страховка, налоги и т.п. |
|
VC(X) |
переменные затраты — затраты, которые необходимо понести компании для производства 1 единицы товара. Переменные издержки напрямую зависят от объема производства и изменяются при изменении объема продаж; это могут быть затраты на сырье и упаковку продукта, затраты на обслуживание производственных мощностей при их работе (электроэнергия), затраты на приобретение товара (для магазинов), транспортные расходы, сдельная заработная плата и % от продаж, премии сотрудникам, акции по стимулированию продаж, и т.п. |
Существует несколько вариантов расчета точки безубыточности по данной формуле. Рассмотрим наиболее часто применяемые способы.
Первый вариант расчета: знаем затраты и объем продаж
На основе указанной формулы вы можете вычислить цену, при которой компания сможет достигнуть нулевой прибыли при имеющемся уровне затрат и плановом объеме продаж. В таком случае вы определите минимальный порог цены, который вам обеспечит достижение точки безубыточности проекта. Для того, чтобы рассчитать точку безубыточности таким способом, вам необходимо знать: постоянные расходы вашей компании, (переменную) себестоимость производства 1 единицы продукции и объем продаж, который вы планируете производить. Пороговое значение цены для нахождения точки безубыточности вы можете определить по формуле:
P = (FC+VC(X)) / Х, где VC(x) — это произведение себестоимости 1 единицы продукции и целевого объема продаж.
Приведем пример того, как рассчитать точку безубыточности первым способом: Мы разработали продукт с себестоимостью 5 руб и в ходе исследования рынка определили, что спрос на него составит 200 штук в месяц при условии, что стоить он будет 19 рублей. Именно такая цена является привлекательной для нашей целевой аудитории. Но нам необходимо понять, сможем ли получать доход от такой продажи? Нам необходимо рассчитать цену в точке безубыточности для проекта, зная что постоянные затраты будут составлять 1500 рублей.
Подставив в формулу имеющиеся данные мы получим: Минимальная цена = (1500+5*200)/200 = 12,5 рублей. Таким образом, при цене в 12,5 рублей наш проект станет безубыточным. Это значит, что цена в 19 рублей позволит получать нам дополнительную прибыль с продаж и будет выгодной для компании.
Второй вариант расчета: знаем цену и затраты
Данный вариант является наиболее распространенным в мировой практике. Чаще всего компания при запуске проекта знает цену, по которой рынок готов купить товар и по которой товар будет соответствовать своему рыночному позиционированию; а также знает постоянные и переменные затраты на развитие проекта. В таком случае нам необходимо определить объем, который позволит выйти на нулевую прибыль при имеющемся уровне затрат.Найти точку безубыточности в таком случае поможет формула:
X = FC / (P-VC), где VC — себестоимость 1 единицы продукции, Р — цена 1 единица товара, а FC — постоянные затраты проекта.
Приведем пример, как провести расчет точки безубыточности по второму способу в Excel. Предположим, мы открываем компанию по производству яблок. Мы знаем, что постоянные затраты нашего производства составят 1500 рублей, себестоимость 1 единицы будет 7 рублей, а цена отгрузки — 15 рублей. Нам необходимо рассчитать объем производства в точке безубыточности проекта — используем для этого формулу выше.
Подставив в формулу имеющиеся данные, мы получим: Объем производства в натуральном выражении= 1500 / (15-7) = 188 единиц. Умножив получившееся значение на цену — мы получим выручку, при которой наш проект станет безубыточным.
Третий вариант расчета: для сферы услуг и торговли
Данный вариант поможет определить точку безубыточности для сферы торговли (оптового, розничного, интернет — магазина) или для отрасли услуг. Если компания не является производственным предприятием, то рассчитать себестоимость 1 единицы товара для нее либо сложно, либо эти значения слишком разные, чтобы брать по ним среднее значение. Когда у торгового предприятия 1000 наименований по совершенно разной входящей цене, удобнее учитывать в расчетах целевую рентабельность продаж, а не фактические показатели себестоимости. Для отрасли услуг также удобнее рассчитывать точку безубыточности на основе целевой рентабельности работы.
Рентабельность продаж — это установленное соотношение между ценой товара и его себестоимостью. Другими словами компания определяет норму прибыли, которую он планирует зарабатывать с продажи товара (наценку на его себестоимость). Зная целевую рентабельность и постоянные затраты, можно определить необходимый размер выручки в точке безубыточности по следующей формуле:
S = FC / R, где S — выручка от продаж за период, R — целевая рентабельность продаж, а FC — постоянные затраты проекта.
Разберем на примере такой вариант расчета. Предположим мы решили открыть компанию по оказанию консалтинговых услуг. В связи с широтой понятия наших услуг нам очень сложно определить себестоимость 1 проекта, поэтому нам проще заложить в бизнес план целевую рентабельность по проекту. Мы решили установить норму рентабельности продаж на уроне 57%. Мы прогнозируем, что наши постоянные затраты в месяц будут составлять 280 000 рублей, а средняя цена услуги будет составлять 8 000 рублей.
Таким образом, используя нашу формулу мы можем определить точку безубыточности проекта: Целевой объем продаж = 280 000 / 57% = 491 228 рублей. Предположив, что средняя цена нашей услуги будет составлять 8 000 рублей, нам для окупаемости проекта необходимо получать по 61 клиенту в месяц (491228 / 8000 = 61).
График точки безубыточности
Определить точку безубыточности проекта можно также графическим методом. Для того, чтобы построить график для нахождения точки безубыточности вам необходимо знать: уровень постоянных затрат, себестоимость 1 единицы товара и цену продажи 1 единицы товара. Затем вы должны построить 2 кривых. Первая кривая будет являться суммой всех издержек компании (и зависеть от объема производства): y = FC+VC(x). Вторая кривая будет означать выручку от продажи товара, которая будет зависеть от объема производства компании: y = px.
Пересечение двух данных кривых и будет являться точкой безубыточности проекта.
Примеры линейной регрессии
Если вы считаете регрессионное моделирование недоступным для понимания, или если у вас были проблемы с …
Почитать еще
ETL процессы
Если вы знакомы с базами данных, хранилищами данных, концентраторами данных или озерами данных, значит, вы
Что такое анализ PESTLE?
В современном мире перед нами так много примеров успешных организаций. Каждая организация, от небольших стартапов
Несколько видео о наших продуктах
Проиграть видео
Презентация аналитической платформы Tibco Spotfire
Проиграть видео
Отличительные особенности Tibco Spotfire 10X
Проиграть видео
Как аналитика данных помогает менеджерам компании
Организация, расширение и даже текущая работа бизнеса неизменно связана с вложениями в проект. Чем раньше они окупаются, тем лучше для предприятия, тем скорее оно начинает получать прибыль. Точка безубыточности (ТБУ) – тот маркер, в достижении которого заинтересован любой бизнесмен. Она не только показывает, насколько прибыльна компания, но и дает возможность определить, как повлиять на рентабельность.
Из этой статьи вы узнаете, что такое точка безубыточности, когда, кому и зачем она нужна, получите формулы и научитесь расшифровывать показатели. Тому, как рассчитать точку безубыточности, будет посвящен отдельный раздел в статье.
Что такое точка безубыточности
Точка безубыточности (break-event point) переводится с английского как точка критического объема производства. Иногда этот термин называют иначе: точка нулевой прибыли или порог рентабельности – суть у этих понятий она и та же.
В экономике и маркетинге точка безубыточности – это объем производства, при достижении которого полученные доходы перекрывают расходы на ведение бизнеса. Доходы, которые превышают точку безубыточности, являются чистой прибылью компании.
Простыми словами, если вы достигли точки безубыточности, значит, все вложенные в проект деньги вернулись, но прибыль еще не получена, то есть фирма сработала «в ноль».
Задачи расчета точки безубыточности
Главная цель расчета точки безубыточности – оценка финансового состояния компании и получение данных для экономического планирования.
Также это позволяет решать ряд сопутствующих управленческих задач в рамках бизнеса.
- Определять минимальный уровень продаж, который обеспечит прибыль предприятию.
- Определять наиболее выгодную цену для продажи продуктов.
- Рассчитывать себестоимость при нынешних ценах.
- Планировать новое производство и продажи.
- Рассчитывать сроки окупаемости вложений.
- Контролировать производство и реализацию продукции, предотвращая риски работы в убыток.
- Понимать целесообразность выпуска новых линеек продукции, выхода на новые рынки, освоения новых технологий, расширения производства или дилерской сети;
- Регулярно оценивать финансовый сектор предприятия, в т. ч. финансовую стабильность, надежность и платежеспособность.
- Корректировать убыточные направления и перераспределять ресурсы на более перспективные.
- Прогнозировать возможную динамику прибыльности бизнеса в зависимости от колебания цен и прочих расходов, выявлять узкие места в процессе производства.
- Понимать допустимые проседания в продажах, выручке или объеме выпуска новой продукции.
- Находить резервы для оптимальных затрат.
Различные предприятия преследуют свои цели при расчете точки безубыточности, поэтому данный список задач с трудом получится назвать окончательным.
Когда применяется точка безубыточности
Точку безубыточности рассчитывают в следующих ситуациях:
- При планировании бизнеса.
- Перед внесением изменений в текущий проект.
- Перед продажей компании.
- При разработке франшизы.
- При выводе бизнеса из кризиса.
Планирование бизнеса и разработка франшизы. В этих случаях необходимо построить финансовую модель на основе общей информации о доходах и расходах конкурентов, а также ситуации на рынке. Точка безубыточности помогает понять предполагаемый объем продаж, который должен покрыть расходы. Благодаря этому можно оценить перспективу получения прибыли в текущих условиях.
Внесение изменений и вывод компании из кризиса. Рассчитывая точку безубыточности, можно провести анализ состава и структуры затрат предприятия. При этом становится видно, как показатели изменяются с течением времени. Это позволяет оптимизировать текущие издержки, своевременно переводить постоянные расходы в переменные, отслеживать закупочную стоимость товара или сырья.
Продажа компании. Для определения цены продажи бизнеса нужно оценить его эффективность и перспективы получения прибыли. Сделать это можно путем расчета точки безубыточности.
Кому необходим показатель
О том, кому необходимо знать точку безубыточности, удобнее говорить, используя таблицу.
|
Кому |
Зачем |
|
Внутри компании |
|
|
Коммерческий директор |
Планирование и прогнозирование продаж. Оценка минимальной отпускной цены, на которой будет основываться бюджет. Анализ нынешних продаж и допустимой наценки. |
|
Директор отдела продаж и развития |
Определение объемов расходов. Расчет средних цен на товары и услуги с учетом удержания конкурентоспособности бизнеса. Составление плана продаж. |
|
Сотрудники финансового отдела |
Анализ финансовой устойчивости путем сопоставления точки безубыточности и реального объема продаж. Отслеживание своевременных зачислений платежей от клиентов. |
|
Производственный директор |
Поддержка количества сырья и материалов, которые нужны для выпуска готовой продукции в заданном объеме. Поиск новых поставщиков, чтобы снизить стоимость закупки. |
|
Собственники бизнеса, акционеры |
Оценка финансовых возможностей и общего финансового положения дел в фирме. |
|
Вне компании |
|
|
Банки |
Оценка финансовой прочности предприятия и анализ его платежеспособности. |
|
Инвесторы |
Оценка привлекательности компании с точки зрения инвестиций. Понимание ее финансовой стабильности и устойчивости. |
|
Кредиторы |
Анализ надежности и платежеспособности организации. |
|
Государственные структуры |
Понимание устойчивости компании на рынке. |
Каким бывает расчет безубыточности
Рассчитывают точку безубыточности в двух вариациях:
- в денежном выражении;
- в единицах продукции.
Точка безубыточности в денежном выражении. Показывает минимальный размер выручки, благодаря которому компании удастся окупить затраты и выйти к нулю. Такой вариант подходит для предприятий, основная деятельность которых связана с продажей большого количества товаров. Пример: интернет-магазин электроники продает на своем сайте множество видов электронных устройств и посчитать ТБУ удобнее в денежном выражении.
Точка безубыточности в единицах продукции. Показывает минимальное количество товаров/услуг, которые обязательно нужно продать, чтобы избежать убытков. Именно этот вариант используется, когда фирма реализует один продукт. Пример: онлайн-школа каллиграфии продает через сайт единственный обучающий курс.
Классификация издержек для расчетов
В основе расчета точки безубыточности лежат затраты, которые можно разделить на две категории:
- Постоянные.
- Переменные.
Постоянные затраты не зависят от объема производства и выручки. Компания все равно вкладывает эти финансы в бизнес, даже если он приносит мало прибыли.
К постоянным издержкам относятся:
- аренда помещения;
- зарплата административному персоналу, включая директора;
- выплаты по кредитам и другим обязательствам;
- амортизация;
- реклама.
Переменные затраты напрямую зависят от объема произведенной и реализованной продукции, полученной выручки. Чем они больше, тем выше переменные затраты.
К ним относятся:
- закупка сырья для производства или товаров для перепродажи;
- зарплата рабочим, задействованным в производстве и продаже;
- коммунальные услуги;
- закупка ГСМ;
- доставка товаров покупателям.
Какие данные нужны для расчета точки безубыточности
В основе расчета точки безубыточности лежат расходы проекта. Для правильных вычислений важно понимать, в чем разница между переменными и постоянными затратами, какие издержки относятся к каждому из них. Об этом мы говорили выше в статье. Теперь разберемся, какие исходные данные требуются для расчета точки безубыточности.
|
Показатель |
Обозначение |
Расшифровка |
|
CVP/BEP |
Точка безубыточности |
|
|
TFC |
Постоянные расходы |
Затраты, независящие от объема производства и выручки, не меняются в течение длительного периода. |
|
TVC |
Переменные расходы |
Затраты, которые могут колебаться в зависимости от уровня производства и продаж. Показатель быстро реагирует на малейшие изменения в работе предприятия. |
|
AVC |
Переменные расходы на единицу товара |
Переменные затраты на производство и реализацию одного товара или услуги. |
|
TR |
Выручка |
Деньги, полученные компанией от реализации продукции. |
|
P |
Цена реализации |
Отпускная стоимость, за которую человек сможет купить товар компании или воспользоваться его услугой. |
|
Q |
Объем производства в натуральной величине |
Количество единиц выпущенной и проданной продукции или оказанных услуг за конкретный период (месяц, квартал, год, день). |
|
MR |
Маржинальный доход (маржа) |
Выручка без переменных расходов. |
Формулы и способы расчета точки безубыточности
Точку безубыточности можно рассчитать по-разному. В этом разделе статьи читайте в подробностях, как это сделать.
Выбор формулы для вычисления зависит от исходных данных и особенностей предприятия.
Формула ТБУ в денежном выражении
В данном случае результат вычисления отражает минимальный размер выручки, которую нужно получить предприятию, чтобы окупить все затраты на проект и выйти в ноль.
BEPД = TR * TFC / (TR – TVC)
В этой формуле знаменатель – маржинальный доход, который определяется как разница между выручкой и переменными расходами. Рассчитать его можно в т. ч. на единицу товара, учитывая, что выручка рассчитывается как произведение стоимости реализации и объема производства:
TR = P * Q
Маржинальный доход на единицу продукции составит:
MR на 1 единицу = P – TVC на 1 единицу
Расчет ТБУ по коэффициенту маржинального дохода
Когда товаров или услуг несколько, удобно рассчитывать точку безубыточности в денежном выражении с помощью коэффициента маржинального дохода:
BEPД = TFC / KMR
При этом коэффициент маржинального дохода рассчитывается по следующей формуле:
KMR = MR / TR = MR на 1 единицу / P
Формула ТБУ в натуральном выражении
Для расчета точки безубыточности в натуральном эквиваленте используют следующую формулу:
BEPН = TFC / MR
Если маржинальной доход неизвестен, его можно рассчитать по формуле:
MR = P – AVC
Средние переменные расходы на единицу продукции вычисляют таким образом:
AVC = TVC / Q
Способы расчета
Применяют разные способы определения точки безубыточности:
- вручную по формуле (математический метод);
- с построением графика;
- в электронных таблицах;
- с помощью платформ управления предприятием;
- по Шеремету.
Рассмотрим более подробно каждый из способов.
Математический метод или вручную
Этот метод предполагает определение точки безубыточности в денежном или натуральном выражении по формулам. Вычисления следует производить вручную.
Математический метод предполагает:
- сбор всех необходимых данных для расчета;
- применение подходящих формул;
- корректировка исходных метрик по результатам вычислений, если это необходимо, например, изменение стоимости;
- повторный расчет.
По итогам вычислений, используя новые данные по проекту, разрабатывают план по достижению нужных результатов.
Ручной расчет ТБУ по классической модели, при которой вычисление проводится для одного продукта, предполагает допущения по следующим факторам:
- объем выпуска продукции и ее себестоимость изменяются прямо пропорционально;
- номенклатура товаров/услуг остается неизменной;
- в пределах конкретного объема производства постоянные и переменные затраты, а также стоимость не меняются;
- в пределах расчетных интервалов производственная мощность не меняется;
- объем незавершенного производства колеблется несущественно, а вся новая продукция реализуется.
Важно не путать точку безубыточности с точкой окупаемости. Последняя показывает, через какое время вложенные средства окупятся, и проект начнет получать прибыль.
Расчет с построением графика
Это наиболее наглядный способ представления данных. На графике по вертикальной оси откладывается выручка, по горизонтальной – объем производства. Результаты:
- выручка – красная линия;
- общие затраты – синяя линия;
- чистая прибыль – зеленая линия;
- точка безубыточности – пересечение синей и красной линий.
Чтобы отразить точку безубыточности более полно, эксперту рекомендуется работать по следующей инструкции:
- На вертикальной оси откладываем объем продаж.
- На горизонтальной оси – затраты.
- Откладываем точку объема продаж и строим линию, проходящую через нее и начало координат.
- Вычисляем переменные затраты, используя заданный объем продаж.
- Через полученную точку и начало координат строим линию переменных затрат.
- Отображаем постоянные затраты на нужном уровне в виде горизонтальной линии.
- Из точки валовых затрат строим линию, параллельную переменным затратам.
- По имеющемуся объему продаж вычисляем выручку.
- Через полученную точку и начало координат отчерчиваем линию выручки.
В данном случае точкой безубыточности станет пересечение линий валовых затрат и выручки.
Расчет в электронных таблицах
Для полуавтоматического расчета точки безубыточности подходят электронные таблицы MS Excel и Google Таблицы. Для расчета показателя нужно:
- Вручную прописать исходные данные для единицы продукции:
- Постоянные затраты на единицу продукта;
- Переменные затраты на единицу продукта;
- Цена на товар или услугу;
- Сформировать таблицу и отразить в ней следующие колонки:
- Объем производства;
- Постоянные затраты;
- Переменные затраты;
- Валовые затраты;
- Выручка;
- Маржинальные доход;
- Чистая прибыль.
- Задать формулы, по которым будут рассчитываться промежуточные результаты:
- Переменные затраты;
- Валовые затраты (сумма постоянных и переменных затрат);
- Выручка (произведение цены и объема производства);
- Маржа (выручка минус переменные затраты);
- Объем чистой прибыли (маржа минус постоянные затраты).
Глядя на колонку чистой прибыли, можно наблюдать, как по мере увеличения объема производства растет показатель.
Первое положительное значение чистой прибыли и является точкой безубыточности.
Расчет с помощью платформ управления предприятием
Вычислить точку безубыточности на современном предприятии можно с помощью специализированного ПО, например:
- 1С:ERP Управление предприятием;
- WA:Финансист.
Эти платформы позволяют собирать финансовые данные в процессе работы компании и, используя их, определять точку безубыточности в автоматическом режиме. В частности, системы помогают:
- отражать все виды издержек (финансовые, материальные, трудовые);
- анализировать ценовые решения;
- рассчитывать себестоимость продукта и объем продаж
Преимущество таких платформ – автоматический режим вычислений, что значительно экономит время и трудовые ресурсы.
Расчет по Шеремету
Российский, а в прошлом советский экономист А.Д. Шеремет разработал собственный способ определения точки безубыточности. Он предполагает 3 основных этапа:
- Собираем необходимые данные для анализа проекта: объем производства, продаж, показатели прибыли или убытка.
- Определяем постоянные и переменные затраты, зону безопасности и точку безубыточности.
- Оцениваем уровень производства или продаж, который обеспечит компании финансовую устойчивость.
Расчет точки безубыточности по Шеремету предполагает поиск нижней границы финансовой устойчивости предприятия, а также обеспечение возможностей, которые позволят увеличить зону безопасности.
Примеры расчета точки безубыточности
Пример 1. Расчет точки безубыточности для магазина электроники.
В ассортименте магазина электроники есть разные виды товаров. По каждому товару разные поставщики и разные выручки, существуют переменные индивидуальные издержки, а также постоянные общие для всех затраты. Для наглядности составим таблицу.
|
Товар |
Выручка, тыс. руб. |
Переменные затраты, тыс. руб. |
Постоянные затраты, тыс. руб. |
|
Смартфоны |
250 |
120 |
400 |
|
Планшеты |
420 |
180 |
|
|
Смарт-часы |
150 |
110 |
|
|
Наушники |
40 |
15 |
|
|
Всего: |
860 |
425 |
Поскольку товары и цены на них очень разные, оптимально считать точку безубыточности в денежном эквиваленте. Воспользуемся формулой, которая позволяет определить ТБУ в диапазоне:
BEPД = TFC / (1 – КTVC), где
КTVC = TVC / TR
В рамках примера составим еще одну таблицу с результатами расчетов коэффициента переменных расходов, а также маржи и ее процента в выручке для каждого товара.
|
Товар |
Маржа, тыс. руб. |
Коэффициент маржинального дохода |
Коэффициент переменных расходов |
|
Смартфоны |
130 |
0,52 |
0,48 |
|
Планшеты |
240 |
0,57 |
0,43 |
|
Смарт-часы |
40 |
0,27 |
0,73 |
|
Наушники |
25 |
0,63 |
0,37 |
|
Всего: |
435 |
0,51 |
0,49 |
Зная коэффициент переменных расходов по всему магазину, можно определить среднюю точку безубыточности как:
BEPД = 400 / (1 – 0,49) = 784,31 тыс. рублей
Поскольку это средний показатель, нужно рассчитать наиболее оптимистичную величину. Она носит название маржинальная упорядоченность по убыванию. В качестве ориентира будут выступать самые рентабельные товарные позиции: смартфоны и планшеты.
От их продажи магазин получает маржинальный доход в размере 370 тыс. руб. Эта сумма покрывает большую часть постоянных издержек. Недостающие 30 тыс. руб. покроет продажа смарт-часов. Если сложить выручку от продажи всех перечисленных товаров, получим точку безубыточности:
BEPД оптим. = 250 + 420 + (30/40 * 150) = 782,5 тыс. рублей
Наиболее пессимистичный прогноз носит название маржинальная упорядоченность по возрастанию. В этом случае в первую очередь будут проданы наушники и смарт-часы. В сумме будет получена выручка 190 тыс. руб. Недостающие 210 тыс. покроют продажи смартфонов.
Пример 2. Расчет точки безубыточности для предприятия.
Предположим, что производственная компания выпускает отбеливающие растворы для бытового использования. Поскольку в этом сегменте цены почти не меняются, порог рентабельности будет удобно рассчитывать в натуральной величине: по количеству выпущенных и реализованных бутылок.
Исходные данные отобразим, используя таблицу.
|
Показатель |
Значение |
|
Розничная цена 1 бутылки |
80 руб. |
|
Переменные издержки на выпуск 1 бутылки |
42 руб. |
|
Постоянные расходы предприятия в месяц |
76 000 руб. |
|
Выручка в месяц |
280 000 руб. |
|
Фактический объем выпуска в месяц |
3 500 шт. |
Данный пример расчета предполагает определение точки безубыточности в натуральной величине (в штуках):
BEPН. = 76 000 / (80 – 42) = 2 000 шт.
Из расчета видно, что в данный момент предприятие успешно работает и получает прибыль, выпуская и реализуя в месяц на 1 500 бутылок больше, чем необходимо продать для выхода «в ноль».
Пример 3. Расчет точки безубыточности для стартапа.
Начинающий предприниматель собирается открыть фирму и оказывать услугу по ремонту бытовых газовых котлов. По предварительным данным, предстоят следующие постоянные расходы каждый месяц:
- аренда офиса – 20 000 руб.;
- коммунальные платежи – 5 000 руб.;
- амортизация транспорта – 10 000 руб.;
- амортизация инструмента – 5 000 руб.
Чтобы понять, насколько перспективно данное направление в условиях стартапера, необходимо рассчитать точку безубыточности, исходя из того, что цена услуги составит 10 000 рублей, а продать в месяц планируется 10 услуг. Переменные расходы составят 15 000 рублей в месяц.
Определим основные показатели.
Постоянные затраты:
TFC = 20 000 + 5 000 + 10 000 + 5 000 = 40 000 рублей
Средние переменные расходы:
AVC = 15 000 / 10 = 1 500 рублей
Маржинальная прибыль:
MR = 10 000 – 1 500 = 8 500 рублей
Теперь можно рассчитать точку безубыточности для стартапа:
BEPН = TFC / MR = 40 000 / 8 500 = 4,7 ≈ 5 шт.
В данном примере при указанных условиях стартаперу предстоит оказывать минимум 5 услуг в месяц, чтобы исключить работу в убыток.
Построение графика
Путем графического отображения показателей, связанных с точкой безубыточности, можно проследить их логику и взаимную зависимость.
Если рассматривать эту модель, можно заметить следующие закономерности:
- линия AD всегда горизонтальна, это постоянные расходы;
- линия ОВ демонстрирует прямую зависимость выручки от продаж;
- линия АС покажет, как меняются средние совокупные затраты;
- пересечение АС и ОВ – точка безубыточности, которая показывает объем продаж, при котором выручка достигает значения совокупных затрат.
Внимание! Результаты анализа графика не всегда универсальны. Он может иметь разную форму, а зависимость между доходами, издержками и объемом производства может быть нелинейной.
Расшифровка показателей
После того, как собраны все исходные данные и проведены вычисления, важно правильно интерпретировать результаты. В статье рассмотрим, на что стоит обратить внимание.
- Объем продаж меньше ТБУ – явный признак того, что бизнес работает в убыток и, оставаясь в такой ситуации, планомерно движется к банкротству.
- Достижение ТБУ в середине месяца – благоприятный показатель.
- Точка безубыточности находится на уровне соотношения постоянных и переменных расходов – в такие периоды стоит минимизировать постоянные издержки или переводить их в переменные. В противном случае предприятие становится финансово неустойчивым.
- Бизнес не может работать без существенных постоянных затрат. Чтобы их компенсировать, необходимо автоматизировать внутренние процессы и стремиться продать как можно больше.
- Премиальный сегмент предполагает работу над повышением узнаваемости бренда и уникальности продукта, чтобы перекрыть значительные постоянные издержки.
- Молодым компаниям не рекомендуется повышать долю постоянных расходов в условиях непредсказуемого спроса на новый продукт.
- Слишком низкие или, наоборот, завышенные цены могут препятствовать окупаемости. Это повод пересмотреть ценообразование.
Анализ и планирование на основе точки безубыточности
Расчет точки безубыточности – основа для дальнейшего анализа текущих показателей компании, прогнозирования, а также составления новых производственного и финансового планов.
Планирование безубыточности компании осуществляется в несколько этапов:
- Анализ текущих продаж и финансовых показателей. На этом этапе нужно выделить сильные и слабые стороны, найти способы уменьшить себестоимость, учитывая, как влияют внешние и внутренние факторы. Под прицелом оказывается работа отделов сбыта, снабжения, рациональность процесса производства, общий уровень менеджмента в организации.
- Прогноз цен на товары и услуги. Необходимо оценить все факторы влияния и предположить возможный диапазон наценки. Эта стадия планирования также предполагает изучение альтернативных каналов сбыта или переориентирование компании на производство схожей продукции при неблагоприятных рыночных условиях.
- Расчет себестоимости, переменных и постоянных издержек. Требуется составить план по объему незавершенного производства для каждого этапа, сформировать потребность предприятия в основных и оборотных средствах, определить источники их получения. В производственных расходах также стоит учесть дополнительные расходы по обязательствам, включая выплаты по лизингу, кредитам и другим статьям.
- Расчет точки безубыточности. На данном этапе следует определить величину кромки безопасности. Запас прочности должен определяться уровнем стабильности внешних факторов. После этого вычисляется объем производства и реализации на уровне кромки безопасности.
- Ценовое планирование. Здесь стоит задача определить такие цены, которые помогут достичь нужного объема продаж. Далее проводится повторный расчет точки безубыточности и кромки безопасности.
- Принятие нового плана безубыточности. Необходимо утвердить данные окончательного плана по точке критического объема.
- Контроль выполнения плана. Весь процесс делится на составляющие: контроль расходов по всем статьям, общей себестоимости, выполнения плана продаж, внесения оплаты от покупателей и т. д. Важно понимать, соответствует ли нынешнее финансовое положение компании имеющемуся плану безубыточности.
Что необходимо еще рассчитать
При планировании безубыточности предприятия могут потребоваться дополнительные параметры. Рассмотрим, какие еще полезные данные необходимо получить после расчета точки безубыточности.
Запас прочности и минимальная выручка
Чтобы компания не рисковала уйти в минус при малейшем повышении цен или налогов, выручка всегда должна превышать точку безубыточности. Запас финансовой прочности (ЗФП) показывает, насколько фирма превзошла эту отметку.
ЗФП = (Выручка – Выручка в ТБУ) / Выручка
Если запас прочности превышает 0,5, это говорит о том, что минимальная выручка минимум вдвое превышает точку безубыточности, и компания не имеет финансовых проблем.
Неучтенные расходы
Когда компания выпускает гораздо больше продукции, чем предусмотрено в точке безубыточности, весь объем выпуска реализуется, но ожидаемых финансовых результатов нет, это говорит либо об ошибке в расчетах, либо о неучтенных расходах. Примеры неучтенных расходов:
- издержки на реализацию;
- налоги;
- другие расходы и доходы;
- издержки, которые уходят в прибыль (поддержка соц. сферы, программа развития, содержание сайта и пр.);
- необходимый к уплате налог на прибыль.
В качестве дополнения к ТБУ было введено понятие реальной точки безубыточности, которая учитывает издержки текущего периода. Ее рассчитывают по формуле:
BEPреальная = (TFC + Затраты из прибыли) / (1 – Доля переменных затрат)
В ситуациях, когда компания имеет обязательства, которые необходимо погашать, вводят понятие долговой точки безубыточности:
BEPдолговая = Постоянные платежи / (1 – Доля переменных затрат)
В данном случае:
Постоянные платежи = TFC + Расходы на прибыль + Часть долга
Часть долга – та сумма задолженности, которую фирма планирует выплатить в течение заданного периода.
Использование полученных результатов на практике
Определение точки безубыточности наглядно показывает, как связаны друг с другом прибыль, выручка и издержки. Отслеживая эту взаимосвязь, управляющее звено компании получает рычаги для централизованного влияния на финансовую ситуацию.
В частности, на основе анализа точки безубыточности осуществляется ценообразование. Влияние цены и издержек предприятия на финансовые показатели позволяет прогнозировать динамику цены, а также переменных и постоянных расходов.
Зная точку безубыточности, руководитель фирмы может легко сориентироваться в цифрах и назначить оптимальную цену на продукт. Если же такой возможности нет, могут быть сокращены издержки, что позволит снизить себестоимость, оставив цену на прежнем уровне.
Плюсы и минусы метода
|
Преимущества построения модели точки безубыточности |
Недостатки |
|
|
Подводные камни определения точки безубыточности
В процессе вычисления точки безубыточности могут возникать проблемы.
Разберем ситуации, в которых бывает трудно рассчитать порог рентабельности.
- При росте предложения на рынке компания снижает цены, это приводит к сдвигу ТБУ вправо. Такой же эффект дает предоставление скидок оптовым клиентам, например, при покупке через сайт.
- При повышении спроса растут цены, это смещает точку безубыточности влево.
- Расходы на сырье, материалы или товар могут колебаться: при крупных закупках они снижаются, при простое поставок выходит рост.
- При больших объемах выпуска продукции могут сокращаться затраты на удельные з/п персоналу.
- Постоянные и переменные издержки со временем зачастую возрастают.
- Сложно четко разграничить постоянные и переменные расходы.
- Структура продаж может сильно меняться в процессе работы компании.
Перечисленные ситуации стоит учитывать в анализе порога рентабельности, однако примитивные бизнес-планы, как правило, игнорируют их.
Часто задаваемые вопросы
Если речь идет о небольшом предприятии, например, о магазине, который работает через сайт или оффлайн, один из эффективных вариантов – включить режим экономии. Но сокращение расходов может дать побочные эффекты. Приведем примеры:
- из-за уменьшения количества продавцов ради экономии на сдельной зарплате снижается качество обслуживания клиентов;
- закупленный дешевле товар оказывается худшего качества при том, что плата за него была прежней.
Это неизменно приводит к потере клиентов и сокращению прибыли.
Распространенный эффективный способ избежать этого и получить хорошую прибыль – известная акция «черная пятница». Работая весь год практически с нулевым доходом, ритейлеры получают колоссальную прибыль за счет активной торговли в конце периода.
Для этого бизнесмены применяют два метода: снижение расходов и увеличение цены. В первом случае распределяют расходы в порядке значимости и прорабатывают те статьи, на которых можно сэкономить, например, более дешевая аренда склада, отказ от такси для сотрудников, перевод сайта на более дешевый хостинг.
Во втором случае повышают цены на товары или услуги компании. Этот метод подходит компаниям, которые объективно работают на 5+: выпускают хороший товар или предоставляют качественные услуги, всегда в срок выполняют обязательства по договору, превосходят конкурентов.
Точка бесприбыльности – это тот объем выручки, по достижении которого активно расширяющаяся компания начинает опять работать в убыток. Например, при увеличении выпуска товара и переходе на многосменную работу предприятию придется увеличить расходы на оплату вечерних и ночных смен, амортизацию, ремонт оборудования и т. д.
Чтобы понимать, до каких пределов можно развивать бизнес и не пропустить негативную тенденцию, стоит отслеживать следующие показатели:
- постоянные издержки – не должны увеличиваться при росте выручки;
- переменные расходы – должны увеличиваться медленнее, чем выручка;
- чистая прибыль и маржа – должна увеличиваться быстрее, чем выручка.
Заключение
Рассчитать точку безубыточности очень легко, имея минимум бухгалтерских данных. В свою очередь, этот показатель помогает определить минимальную выручку, которую должна получать компания, чтобы окупить расходы, или минимальное количество товара/услуг, которые нужно продавать, чтобы выйти в ноль. Доход, вдвое превышающий точку безубыточности, позволяет поддерживать устойчивое финансовое положение предприятия.
Алексей Ефремов
Финансовый консультант
Все статьи автора
Нашли ошибку в тексте? Выделите нужный фрагмент и нажмите
ctrl
+
enter
